投資銀行風(fēng)險(xiǎn)管理理論與中國(guó)的實(shí)踐

第一章 文獻(xiàn)綜述
第一節(jié) 國(guó)外投資銀行風(fēng)險(xiǎn)管理相關(guān)研究
一、投資銀行的風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別
二、投資銀行的風(fēng)險(xiǎn)測(cè)量
三、投資銀行的風(fēng)險(xiǎn)處理
四、投資銀行的內(nèi)部控制
第二節(jié) 國(guó)內(nèi)證券公司風(fēng)險(xiǎn)管理研究與實(shí)務(wù)進(jìn)展
一、現(xiàn)行證券公司風(fēng)險(xiǎn)管理方法與局限
二、我國(guó)證券公司風(fēng)險(xiǎn)來(lái)源識(shí)別
三、我國(guó)證券公司風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別、測(cè)量與控制相關(guān)研究
四、我國(guó)證券公司內(nèi)部控制研究
第三節(jié) 文獻(xiàn)評(píng)述與研究啟示
一、文獻(xiàn)評(píng)述
二、研究啟示
第二章 投資銀行風(fēng)險(xiǎn)管理體系的構(gòu)建
第一節(jié) 現(xiàn)代投資銀行的經(jīng)營(yíng)特征與風(fēng)險(xiǎn)
一、投資銀行的界定及其風(fēng)險(xiǎn)
二、投資銀行經(jīng)營(yíng)特征與風(fēng)險(xiǎn)的一般分析
三、我國(guó)投資銀行的經(jīng)營(yíng)特征與風(fēng)險(xiǎn)分析
四、中美兩國(guó)投資銀行業(yè)經(jīng)營(yíng)特征與風(fēng)險(xiǎn)的比較
第二節(jié) 凈資本監(jiān)管與投資銀行的風(fēng)險(xiǎn)行為
一、投資銀行凈資本監(jiān)管的起源與發(fā)展
二、我國(guó)凈資本監(jiān)管與投資銀行風(fēng)險(xiǎn)行為研究
第三節(jié) 投資銀行經(jīng)濟(jì)資本管理的適用性
一、國(guó)內(nèi)外研究現(xiàn)狀
二、投資銀行的風(fēng)險(xiǎn)特征與經(jīng)濟(jì)資本管理
三、投資銀行凈資本監(jiān)管與經(jīng)濟(jì)資本管理
第四節(jié) 投資銀行風(fēng)險(xiǎn)管理體系：經(jīng)濟(jì)資本管理、對(duì)沖和內(nèi)部控制
第三章 投資銀行經(jīng)濟(jì)資本管理的基本理論
第一節(jié) 投資銀行經(jīng)濟(jì)資本管理體系
一、投資銀行三個(gè)資本概念的比較
二、投資銀行經(jīng)濟(jì)資本配置理論基礎(chǔ)
三、投資銀行經(jīng)濟(jì)資本管理
第二節(jié) 投資銀行操作風(fēng)險(xiǎn)經(jīng)濟(jì)資本度量
一、操作風(fēng)險(xiǎn)的不同界定
二、我國(guó)投資銀行操作風(fēng)險(xiǎn)暴露及特征分析
三、投資銀行操作風(fēng)險(xiǎn)經(jīng)濟(jì)資本度量
第三節(jié) 投資銀行市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)經(jīng)濟(jì)資本度量
一、自下而上的市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)經(jīng)濟(jì)資本計(jì)量方法
二、自上而下的經(jīng)濟(jì)資本計(jì)算方法
三、兩種方法在投資銀行經(jīng)濟(jì)資本配置中的選擇
第四章 基于經(jīng)濟(jì)資本的投資銀行資產(chǎn)配置理論與實(shí)證
第一節(jié) 我國(guó)投資銀行資產(chǎn)配置現(xiàn)狀
一、資產(chǎn)規(guī)模容易受到市場(chǎng)行情影響
二、資產(chǎn)規(guī)模總體偏小，抗風(fēng)險(xiǎn)能力有限
三、貨幣資金占比高
第二節(jié) 投資銀行資產(chǎn)配置的一般分析
一、資產(chǎn)配置的基本思想
二、投資銀行資產(chǎn)配置的約束條件
三、資產(chǎn)配置方法的比較與選擇
第三節(jié) 雙重資本約束下的投資銀行資產(chǎn)配置理論
一、投資銀行資產(chǎn)配置模型
二、配置步驟
第四節(jié) 雙重約束下我國(guó)投資銀行資產(chǎn)配置實(shí)證
一、我國(guó)投資銀行自營(yíng)資產(chǎn)配置的一般分析
二、數(shù)據(jù)選取與描述性分析
三、基于GARCH-VaR模型的投資銀行資產(chǎn)配置實(shí)證
四、基于GARCH-cVaR模型的投資銀行資產(chǎn)配置實(shí)證
五、兩種模型的實(shí)證結(jié)論與比較
第五節(jié) 小結(jié)
第五章 基于經(jīng)濟(jì)資本的投資銀行資本結(jié)構(gòu)優(yōu)化理論與實(shí)證
第一節(jié) 投資銀行的資本結(jié)構(gòu)、影響因素與優(yōu)化問(wèn)題
一、資本結(jié)構(gòu)的定義
二、投資銀行資本結(jié)構(gòu)的影響因素
三、投資銀行資本結(jié)構(gòu)調(diào)整的理論比較：動(dòng)態(tài)與靜態(tài)'
第二節(jié) 基于經(jīng)濟(jì)資本的投資銀行資本結(jié)構(gòu)優(yōu)化模型
一、投資銀行資本結(jié)構(gòu)優(yōu)化的步驟
二、投資銀行總體必要經(jīng)濟(jì)資本的測(cè)度模型與影響因素
三、基于經(jīng)濟(jì)資本的投資銀行資本結(jié)構(gòu)優(yōu)化戰(zhàn)略
第三節(jié) 基于經(jīng)濟(jì)資本的我國(guó)投資銀行資本結(jié)構(gòu)優(yōu)化實(shí)證研究
一、相關(guān)參數(shù)的選擇與計(jì)算
二、計(jì)算結(jié)果
第四節(jié) 小結(jié)與討論
第六章 投資銀行風(fēng)險(xiǎn)對(duì)沖理論框架
第一節(jié) 投資銀行風(fēng)險(xiǎn)對(duì)沖的基本形式
第二節(jié) 投資銀行的自然對(duì)沖理論
一、自然對(duì)沖的定義及相關(guān)研究
二、基于Copula技術(shù)的投資銀行自然對(duì)沖模型
三、投資銀行自然對(duì)沖的風(fēng)險(xiǎn)整合步驟
第三節(jié) 投資銀行的市場(chǎng)對(duì)沖
一、理論
二、市場(chǎng)對(duì)沖的內(nèi)在風(fēng)險(xiǎn)
第七章 基于Copula的投資銀行業(yè)務(wù)自然對(duì)沖
第一節(jié) 固定業(yè)務(wù)資產(chǎn)比例下的投資銀行風(fēng)險(xiǎn)對(duì)沖效應(yīng)測(cè)度
一、邊際分布的估計(jì)
二、Copula函數(shù)的選取
三、業(yè)務(wù)組合收益模擬
四、實(shí)證結(jié)果解釋說(shuō)明
第二節(jié) 變動(dòng)業(yè)務(wù)資產(chǎn)比例下的投資銀行風(fēng)險(xiǎn)對(duì)沖效應(yīng)測(cè)度
一、業(yè)務(wù)資產(chǎn)權(quán)重與金融企業(yè)風(fēng)險(xiǎn)關(guān)系模型
二、業(yè)務(wù)權(quán)重決定的投資銀行VaR模擬
三、不同Copula假設(shè)下的業(yè)務(wù)權(quán)重與
四、不同假設(shè)下的業(yè)務(wù)權(quán)重與風(fēng)險(xiǎn)VaR關(guān)系對(duì)比
第三節(jié) 考慮風(fēng)險(xiǎn)收益的業(yè)務(wù)資產(chǎn)最優(yōu)配置模擬
一、考慮風(fēng)險(xiǎn)收益的業(yè)務(wù)資產(chǎn)最優(yōu)配置模型
二、基于Copula的業(yè)務(wù)資產(chǎn)配置有效邊界
三、考慮收益和風(fēng)險(xiǎn)的業(yè)務(wù)資產(chǎn)最優(yōu)權(quán)重模擬
第八章 投資銀行市場(chǎng)對(duì)沖
第一節(jié) 美國(guó)投資銀行的市場(chǎng)對(duì)沖
一、對(duì)盈利模式的影響
二、彳污生品結(jié)構(gòu)
三、衍生品風(fēng)險(xiǎn)管理
四、投資銀行衍生品道德風(fēng)險(xiǎn)
五、對(duì)我國(guó)投資銀行的啟示
第二節(jié) 我國(guó)投資銀行市場(chǎng)對(duì)沖分析
一、我國(guó)投資銀行市場(chǎng)對(duì)沖的必要性
二、我國(guó)現(xiàn)有市場(chǎng)的對(duì)沖工具和對(duì)應(yīng)策略
三、我國(guó)投資銀行參與市場(chǎng)對(duì)沖的現(xiàn)狀
第三節(jié) 市場(chǎng)對(duì)沖的凈資本監(jiān)管
第九章 投資銀行內(nèi)部控制研究
第一節(jié) 投資銀行內(nèi)部控制的理論框架
一、投資銀行內(nèi)部控制制度的發(fā)展歷程
二、我國(guó)投資銀行內(nèi)部控制的目標(biāo)、原則及基本框架
第二節(jié) 投資銀行內(nèi)部控制制度的共性建設(shè)
一、投資銀行內(nèi)部會(huì)計(jì)控制
二、投資銀行其他共性內(nèi)部控制制度建設(shè)概述
第三節(jié) 投資銀行內(nèi)部控制制度的個(gè)性建設(shè)
一、基于經(jīng)濟(jì)資本的投資銀行績(jī)效考核體系
二、投資銀行其他個(gè)性內(nèi)部控制制度建設(shè)概述
第十章 我國(guó)投資銀行風(fēng)險(xiǎn)管理體系重構(gòu)
第一節(jié) 我國(guó)投資銀行風(fēng)險(xiǎn)管理體系重構(gòu)的環(huán)境分析
一、宏觀經(jīng)濟(jì)環(huán)境
二、監(jiān)管環(huán)境
三、行業(yè)競(jìng)爭(zhēng)環(huán)境
第二節(jié) 我國(guó)投資銀行風(fēng)險(xiǎn)管理體系重構(gòu)的基本原則
一、漸進(jìn)性原則
二、與凈資本監(jiān)管的逐步融合
三、與其他風(fēng)險(xiǎn)管理方法的結(jié)合
第三節(jié) 我國(guó)投資銀行風(fēng)險(xiǎn)管理體系重構(gòu)內(nèi)容
一、建立全面風(fēng)險(xiǎn)管理理念
二、重點(diǎn)實(shí)施經(jīng)濟(jì)資本管理
三、提高對(duì)沖模型的有效性
四、逐步建立基于大數(shù)據(jù)的內(nèi)部控制機(jī)制
參考文獻(xiàn)
附錄一 上市投資銀行凈資本監(jiān)管指標(biāo)
附錄二 基于經(jīng)濟(jì)資本的資產(chǎn)配置數(shù)據(jù)