舉辦學(xué)習(xí)能力傾向測試(SAT)的大學(xué)理事會聲稱讀大學(xué)是一件合算的事情,因為大學(xué)畢業(yè)生的中位數(shù)年薪比高中畢業(yè)生的高出22 600美元。然而,該理事會關(guān)注的只是大學(xué)生的收入所得,而未考慮與讀大學(xué)相關(guān)的費用——4年的學(xué)費,加上住宿和膳食費用,并且在這4年時間里你沒有任何收入。同時,它也忽略了學(xué)生貸款的高額利息。最后,大學(xué)理事會還忽略了我們稅收轉(zhuǎn)移支付制度的累進(jìn)性,高收入者須承擔(dān)相對較重的稅收負(fù)擔(dān)。聯(lián)邦政府和很多州政府都是在累進(jìn)制的基礎(chǔ)上征收所得稅。退休養(yǎng)老金也是根據(jù)累進(jìn)制提供的?,F(xiàn)在甚至連醫(yī)療保險費的征繳都是基于累進(jìn)制的。
真正的問題不在于上大學(xué)后的工作收入能有多高,而在于考慮完上大學(xué)的各項費用后,人們一生是否擁有了較高的消費水平。因此,大學(xué)理事會所說的讀大學(xué)很合算并不必然正確。不要忘記,大學(xué)理事會總是在鼓勵人們讀大學(xué),而進(jìn)大部分大學(xué)之前你必須參加學(xué)習(xí)能力傾向測試——這可是理事會的專售產(chǎn)品。
我們以18歲的麗貝卡為例。她正考慮入讀一所4年制的大學(xué),每年的學(xué)費是40 000美元。她希望工作以后每年能獲得《教育回報》報告(網(wǎng)址www.collegeboard.com)中所統(tǒng)計的大學(xué)畢業(yè)生中位數(shù)年薪。麗貝卡的父母不能為其提供經(jīng)濟(jì)上的援助,因此她上大學(xué)的各項費用都必須貸款,畢業(yè)以后就要還貸。麗貝卡也意識到,自己還有另外一個選擇,便是放棄讀大學(xué),每年獲得該報告中所統(tǒng)計的高中畢業(yè)生的中位數(shù)年薪。
比較這兩種選擇后,我們發(fā)現(xiàn),讀大學(xué)確實合算一些,但沒有太大差異。如果麗貝卡上了大學(xué),她的生活水平將是每年21 033美元(按2007年的美元計)。如果她不讀大學(xué)而直接參加工作,她每年的生活水平將是19 068美元。讀大學(xué)可以帶來較高的期望生活水平,但也只是高出10%。
這個結(jié)果是在假設(shè)麗貝卡上大學(xué)以后能夠借到足夠的錢來平滑生活水平的前提下得出的。很有可能,麗貝卡想到她那183 000美元的巨額助學(xué)貸款,發(fā)誓不再借一分錢,這樣她23~35歲期間的平均生活水平只有15 416美元。這比她不讀大學(xué)的生活水平低了27%。35歲以后,當(dāng)麗貝卡還清了大部分助學(xué)貸款后,她的生活水平便可上升至永久的23 638美元了。
犧牲年輕時的生活水平是一種情況。麗貝卡還要考慮風(fēng)險問題,如果她借了很多錢,但最終收入?yún)s低于中位數(shù)水平(這種情況發(fā)生的概率為50%),那么,她的助學(xué)貸款將越滾越大。事實上,通過貸款來提高未來勞動收入的做法和借錢投資股票市場沒太大區(qū)別,都是有風(fēng)險的。
那些入讀更貴學(xué)校的大學(xué)畢業(yè)生,其收入的中位數(shù)是不是更高呢?也許是吧。但我們并沒有留意到這方面的相關(guān)數(shù)據(jù),否則我們就已經(jīng)拿來作比較了。然而可以肯定的是,許多讀昂貴私立大學(xué)的學(xué)生,他們的收入最多也只是達(dá)到報告所公布的中位數(shù)水平。
如果麗貝卡的父母有能力為她負(fù)擔(dān)費用的話,結(jié)果又會如何呢?情況會有所轉(zhuǎn)變嗎?對于麗貝卡來說,情況肯定會有所好轉(zhuǎn),但這不能從根本上改變什么。不管是由誰埋單,都改變不了這樣一個事實,即我們正在討論的是投資一個高風(fēng)險項目,而且這個項目得不償失的幾率很大。
如果麗貝卡真得還不起債,那又會怎樣呢?如果她簽署了貸款合同,那就意味著她這一生都要償還貸款,不能夠通過宣布破產(chǎn)而卸下債務(wù)。助學(xué)貸款不能拖欠是山姆大叔的恩惠,他積極幫助貸款者追討債務(wù)。政府甚至還會通過調(diào)整你的社會保險賬單來幫你償還逾期未還的助學(xué)貸款!所以,如果你工作后并不能得到預(yù)期的勞動收入,那么后果將很嚴(yán)重。
當(dāng)然,上大學(xué)也不僅僅只是為了賺錢。麗貝卡可以獲得很多樂趣,毫無疑問,她會交到一些一生的好朋友。她也會學(xué)到很多知識。但是,單純從經(jīng)濟(jì)角度來看,讀大學(xué)并不如大多數(shù)人想象的那樣合算,至少讀那些昂貴的學(xué)校是這樣的。