應(yīng)對監(jiān)管的選擇差異使Prosper的道路走得頗為曲折，也直接導(dǎo)致其失去先發(fā)優(yōu)勢。2008年9月，證交會向Prosper發(fā)出暫停業(yè)務(wù)的指令，因?yàn)樽C交會認(rèn)為Prosper出售未經(jīng)注冊的產(chǎn)品，違反了美國證券交易法。這使Prosper的業(yè)務(wù)受到嚴(yán)重影響，一些州隨后禁止Prosper再開展業(yè)務(wù)。于2009年7月獲得注冊許可后，Prosper才重新向投資者發(fā)放收益權(quán)憑證并漸漸恢復(fù)，但發(fā)展速度明顯不如Lending Club。

人才與資金

人才是Lending Club成功不可忽視的重要因素。作為一家互聯(lián)網(wǎng)金融公司，Lending Club的總?cè)藬?shù)并不多，在2012年日均貸款額達(dá)到150萬美元時(shí)，員工僅有80人，但該公司關(guān)鍵崗位的員工都具備豐富的互聯(lián)網(wǎng)金融經(jīng)驗(yàn)，這是其成功的法寶之一。2009年3月19日，美國還處在后金融危機(jī)之中，Lending Club宣布從摩根塔勒風(fēng)險(xiǎn)投資公司（Morgenthaler Ventures）獲得了1 200萬美元的B輪融資，此后又迎來了一系列重量級人物的加盟。一類是傳統(tǒng)金融機(jī)構(gòu)的人才，比如第一資本銀行（Capital One Bank）、摩根大通、摩根士丹利、花旗銀行等風(fēng)控、投資方面的專家；一類是互聯(lián)網(wǎng)金融機(jī)構(gòu)的人才，如嘉信理財(cái)、E*TRADE的人員；還有一類是有名望的人，如維薩（Visa）前主席漢斯·莫里斯、哈佛大學(xué)名譽(yù)主席及經(jīng)濟(jì)學(xué)家勞倫斯·薩默斯、摩根士丹利名譽(yù)主席和科爾伯格–克拉維斯（KKR）的高級顧問約翰·麥克等。他們不僅為Lending Club帶來了豐富的金融經(jīng)驗(yàn)，而且極大地提高了其品牌知名度和美譽(yù)度。

充裕的資金是Lending Club迅速發(fā)展的重要保障。Lending Club上線短短3個(gè)月的時(shí)間，就獲得了種子基金的青睞，首輪即獲得1 026萬美元的融資（一般初創(chuàng)企業(yè)只能獲得百萬量級的融資）。這筆資金不僅使Lending Club建立了自己的人人貸社區(qū) “LendingClub.com”，而且正是依靠這筆資金，Lending Club才渡過了從2008年3月至10月美國證交會審查期間不能從投資者那里獲得資金并發(fā)放給借款人的難關(guān)，并且保持快速增長。

在整個(gè)發(fā)展歷程中，Lending Club一共獲得了7輪融資，幾乎每年都有投資者給這家公司增資，且不少機(jī)構(gòu)多次追加投資，累計(jì)金額達(dá)到2.16億美元。該公司還獲得了不少金融界和科技界領(lǐng)袖的追捧，如摩根士丹利名譽(yù)主席約翰·麥克就進(jìn)行了個(gè)人投資。