民間融資

民間融資，這個既熟悉又陌生的名詞，在漫長的歲月變遷中，政府一直對它抱著一種欲說還休的態(tài)度。民間融資從來沒有獲得非常明確的法律地位，也沒有明確的行為規(guī)范，它一直生活在一個不太喜歡陽光的灰色地帶。

中小企業(yè)亟需融資

現(xiàn)實中，現(xiàn)有的金融機構滿足不了民營企業(yè)的資金需求。我們的金融機構完全是從蘇聯(lián)模式發(fā)展出來的，是計劃經濟大企業(yè)模式，是為中等以上規(guī)模企業(yè)服務的體系，而不是為小企業(yè)服務的體系?？墒侨珖@么多小企業(yè)要生存要發(fā)展，怎么辦？它們似乎只能借助于民間資本的力量。

無法回避民間借貸

有學者曾經將中國對待高利貸的態(tài)度比喻為“掩耳盜鈴”——明明知道這種現(xiàn)象的存在，卻有意地忽視它，這造成了今天法律實務判決混亂的局面。無論是最高法院的努力也好，重慶法院的指導意見也好，都是試圖將民間借貸規(guī)范化的一種有益嘗試。

民間借貸漸趨瘋狂

一則新聞報道中曾經給出過這樣的數(shù)據(jù)：溫州有89%的家庭或個人、5967%的企業(yè)參與到了溫州的信貸領域中。其中，用于一般生產經營的僅占35%，用于房地產的占20%，停留在民間借貸市場上的資金規(guī)模高達40%，這也印證了溫州民間借貸的瘋狂和影響范圍的廣泛。

利率市場化的第一步

2004年10月29日，央行發(fā)布通知，宣布放開銀行的貸款利率上限，實行浮動貸款利率，促進銀行自行對貸款對象進行信用和風險分析，完善中國的銀行信用風險管理體系。這條政策在推出時贏得了一片贊譽，社會上和金融界普遍認為這是央行利率改革的重要一步，是推動我國商業(yè)銀行發(fā)展的重要舉措，也為促進銀行向中小企業(yè)、民營企業(yè)貸款提供了重要動力。

高利貸

高利貸在中國很多地方普遍存在。高利貸公司往往會注冊一個擔保公司、典當行之類的合法身份，但是實際從事的還是高利貸生意。高利貸的典型特征有三個：一是不需要任何抵押，只要寫下字據(jù)就可以形成借貸關系；二是資金到位迅速，而這兩個特點也是高利貸在中國中小企業(yè)中盛行的一個原因；第三個特點就是高息，一般經濟學上把年綜合利率超過20%的貸款都稱為高利貸（法律將超過同期銀行利率4倍的借款行為定義為高利貸）。

利息

溫州的高利貸也有很多種，一種是按照利息分的，一到三分利算一檔，四、五分利算一檔，六分以上算是一檔，不同的利息對應不同的借貸時間、放貸時間、還貸時間等。近年來，一兩分的高利貸已經很少見了，這種利率的高利貸一般都是放給其他放貸人。

分利

“分利”是高利貸的專有名詞，表示高利貸的計息方式，是源于中國古代的一種說法。

根據(jù)借貸周期的不同，分利表示的具體利息金額也不同。目前大部分的民間借貸都是按月計息，這時的“分利”表示百分之幾，例如三分利表示的就是利息為3%，六分利表示的就是利息為6%。

一般來說，以年為單位的借貸關系中，“分利”表示十分之幾，而以日計息的“分利”則表示千分之幾。當分需要進位的時候，計量單位使用“角”，表示十個“分利”，例如在以月為單位的高利貸計息中，“一角利”表示月利率10%。

借貸三來源

溫州借貸市場資金的來源主要有三種：第一是上市公司，它們很容易圈錢，把錢圈來放高利貸最賺了。這個錢還是不用還的，所以中國的股民十個人九個虧。第二是國有企業(yè)，一些國企大量資本通過各種渠道流到了民間。第三是銀行，在溫州，銀行高管因高利貸逃走、自殺、辭職的都有，不要說那些不法分子跟銀行串通起來放貸，一些銀行也通過各種變通的方式在參與，包括和擔保公司合作。

寶馬+中華

溫州人有一種心態(tài)，這種心態(tài)就是：無論家里過得怎么樣，在外面一定要讓人瞧得起。溫州人的商道中也有這樣的思想，老板有排場，企業(yè)才混得開，即使工廠馬上就要停工了，跟客戶談生意的時候也一定要在高檔場所，只有這樣才能讓對方信得過自己。開寶馬車，抽中華煙，就是一種標準排場。

五大金剛

擔保公司、投資公司、寄售行、典當行、租賃公司是民間信貸的五大金剛，但是無論從哪個角度看，法律都從不允許他們涉足民貸。這五大金剛是溫州街頭的五個財神，可是同時也是中國普法教育中被重點關注的詐騙對象。從法律角度看，這五大金剛和早年被打倒的非法民貸大佬——地下錢莊其實沒有什么區(qū)別。

刀錢

在賭桌上，如果按照2%的日息借了1000元的高利貸，一年的本息和就是：1000×(1+2%)×365=1377408元，也就是100多萬元。這個例子也可以讓人很直觀地明白：為什么高利貸會讓那么多人傾家蕩產。

官銀

很多公務員從銀行借個50萬元，自己家里可能有100萬元，房產抵押又可以貸出100萬元，250萬元放在擔保公司，一個月可以拿到六七萬，這還不刺激大家去放貸？

樂清貸

還有一種高利貸的分類是按照放貸人所處的圈子分的，比如樂清貸、瑞安貸、龍灣貸等等。這些地區(qū)中，尤以樂清地區(qū)的高利貸活動最為活躍。20世紀80年代的抬會，甚至更早的宋朝、明清時期，樂清的高利貸都曾紅極一時。

兩重阻力

現(xiàn)在民間投資進入一些領域，仍然會遇到兩扇門：一扇是“玻璃門”，看著可以進去，真的想進去的時候，頭上會撞出個大包；另一扇是“彈簧門”，剛剛擠進去，稍稍不小心就會被彈出來。

經濟落后地區(qū)高利貸更可怕

以往是經濟比較發(fā)達的地方，民間借貸規(guī)模洶涌。但現(xiàn)在，經濟落后的地方也開始瘋狂放貸。這種沒有經濟支撐的高利貸是很可怕的，是擊鼓傳花的游戲，最后倒霉的可能是大眾。

資本沖刺

“資本在運動中才能增值”的念頭驅動著人們讓資本更快地滾動，他們不能接受資本散步或是慢跑，他們希望自己的資本能夠時刻都保持著沖刺的姿態(tài)。

配資融資

無需擔保，無需抵押，公司為你提供資金，使你炒股、炒期貨資金放大數(shù)倍。“賺了算你的，賠了算我的?！边@些針對平民百姓的“配資融資”隱患無窮。